３級ＦＰ　2018年５月　（45）

（45）
異なる２資産からなるポートフォリオにおいて、２資産間の相関係数が（ ）である場合、ポートフォリオを組成することによる分散投資の効果（リスクの低減）は最大となる。
1) １
2) ０
3) －１

［解答］　3
［解説］
分散投資の効果（リスクの低減）は最大となるのは、相関係数が－１となる場合である。

解答解説